L’onda blu sommerge dollaro e borse, salgono i bond

Le dimensioni della vittoria dei democratici alle elezioni di Midterm negli Stati Uniti stanno deprimendo alcune borse dell’Asia Pacifico, hanno girato al ribasso i future di Wall Street e soffre soprattutto il segmento del tech, in quanto ci potrebbe essere un freno allo sviluppo dei data center e un rallentamento della corsa dell’intelligenza artificiale.
Si rafforzano la maggior parte delle valute mondiali nei confronti del dollaro, scendono le criptovalute, sulle aspettative di una regolamentazione meno favorevole.
Salgono le obbligazioni, in quanto ci sono meno possibilità di varo di provvedimenti di riduzione delle entrate del Tesoro. Acquisti anche sull’oro, bene rifugio favorito quando ci si aspetta una frenata del ciclo espansivo.

I Democratici hanno conquistato il controllo del Senato mentre un’ondata blu si propaga negli Stati Uniti. Il partito ha conquistato seggi al Senato nel Maine, nell’Iowa, nel Kansas, nell’Ohio, in Texas, nella Carolina del Sud e nella Carolina del Nord, mantenendo quelli in Georgia e nel New Hampshire.

Maine: la senatrice repubblicana del Maine Susan Collins ha perso contro il democratico Troy Jackson, una sconfitta che porrà fine al suo mandato al Senato, giunto ormai al quinto mandato.

Texas: il democratico James Talarico ha conquistato la vittoria in una corsa chiave per il Senato contro il procuratore generale dello Stato repubblicano Ken Paxton, mentre la democratica Gina Hinojosa si è assicurata la vittoria sul governatore del Texas Greg Abbott, in carica da tre mandati.

Altri seggi al Senato conquistati dai democratici in Kansas, Carolina del Sud e Ohio: in Kansas, Adam Hamilton ha sconfitto il senatore in carica Roger Marshall. La senatrice repubblicana della Carolina del Sud Darline Graham, sostenuta dal presidente Trump, ha perso contro la democratica Annie Andrews. E in Ohio, Sherrod Brown tornerà al Senato dopo aver sconfitto il senatore repubblicano Jon Husted.

Le cariche di governatore passano ai democratici: i candidati democratici hanno vinto le elezioni per la carica di governatore in Ohio, Iowa, Georgia e Texas.

Trump: Il presidente ha cercato di prendere le distanze dai risultati, affermando: “Non ero sulla scheda elettorale e, se ci fossi stato, avremmo vinto”, ha detto al WSJ. Trump ha detto che la guerra in Iran è in parte responsabile delle diffuse sconfitte repubblicane nelle elezioni di medio termine, ma non si è pentito di averla avviata all’inizio di quest’anno.

Le borse dovrebbero aprire in ribasso, future del Dax di Francoforte -0,2%.

Si apprezza l’euro, a 1,127 su dollaro, poiché la conquista del Congresso da parte dei Democratici nelle elezioni di metà mandato ha alimentato i timori di una regolamentazione più severa del settore dell'IA, che potrebbe pesare sulla crescita economica statunitense.

Il dollaro è stato sotto pressione anche a causa del calo dei rendimenti dei titoli del Tesoro, poiché gli investitori hanno cercato rifugio nelle obbligazioni valutando al contempo le implicazioni dello stallo politico a Washington.

Il calo del dollaro è stato particolarmente pronunciato nei confronti dello yen e del franco svizzero, entrambe valute rifugio.
"L'andamento dei prezzi è coerente con le preoccupazioni relative a un maggiore controllo sull'intelligenza artificiale in caso di vittoria schiacciante dei Democratici, e ciò si riflette nella performance inferiore alle aspettative del Nasdaq e nei timori per la crescita statunitense qualora l'IA dovesse essere soggetta a una maggiore regolamentazione", ha affermato Moh Siong Sim, stratega valutario di OCBC.

Sim ha però anche osservato: "Anche in caso di vittoria schiacciante dei Democratici, è comunque difficile approvare leggi a livello federale, dato l'alto ostacolo rappresentato dalla presidenza Trump", che detiene il potere di veto.

Carol Kong, stratega valutaria presso la Commonwealth Bank of Australia, ha affermato che i dati economici statunitensi continueranno a delineare il quadro di un’economia statunitense forte, il che a sua volta sosterrà ulteriori aumenti dei tassi di interesse e, di conseguenza, il dollaro statunitense.

In Asia Pacifico è in corso un forte recupero, dai minimi di stanotte. L’indice Kospi di Seul guadagna lo 0,5%, dal ribasso del 2% di stanotte. CSI 300 dei listini di Shanghai e Shenzhen +2%, era piatto in avvio di seduta.

L'indice di riferimento giapponese Nikkei è sui minimi da oltre cinque mesi.

"Un controllo normativo più rigoroso sulle aziende tecnologiche e di intelligenza artificiale, unitamente alla maggiore probabilità di una situazione di stallo politico, si profila come scenario ideale in caso di vittoria schiacciante dei Democratici", ha affermato Prashant Newnaha, senior rates strategist presso TD Securities a Singapore.

I titoli del Tesoro hanno registrato un rialzo, in quanto gli investitori prevedono che lo stallo politico a Washington ridurrà la spesa pubblica, mentre la regolamentazione dell'intelligenza artificiale potrebbe rallentare la crescita e ridurre la necessità di aumenti dei tassi di interesse.

"Le obbligazioni si stanno affermando come le chiare vincitrici, poiché i mercati stanno mettendo in discussione il settore dell'intelligenza artificiale e accettano la maggiore probabilità che ulteriori tagli fiscali vengano accantonati e che la spesa pubblica rallenti", prosegue Newnaha di TD Securities.

StM. Amd, principale rivale di Nvidia nei chip per l'intelligenza artificiale, ha previsto per il quarto trimestre ricavi di 17 miliardi di dollari, più o meno il 3%, ben oltre i 16,3 miliardi attesi dagli analisti. Il titolo è salito di circa il 7% nelle contrattazioni dopo la chiusura. Le stime offrono una nuova prova della tenuta della spesa in IA, dopo settimane di vendite su chip e tecnologia per i timori di una bolla. Per Jacob Bourne di Emarketer, i conti sono "un test" per Amd e per tutto il comparto.

Unicredit ha deciso che per le prime linee dirigenziali, già da ieri, non sia più utilizzabile lo smart working, se non per casi eccezionali concordati in anticipo, dicono i sindacati di categoria in una nota dopo un incontro con la banca. Questa previsione si estenderà sostanzialmente a tutte le lavoratrici e tutti i lavoratori a partire dal mese di gennaio, aggiungono.

Nexi è concentrata sulla propria attività di sviluppo e spetta al management se avrà un futuro 'standalone'. Lo ha detto l'AD di Cassa Depositi e Prestiti (Cdp), tra i principali azionisti di Nexi, Dario Scannapieco, rispondendo a una domanda su una possibile fusione con la rivale Worldline.

Equita. Il Cda ha approvato l'emissione di un prestito obbligazionario AT1, non garantito, subordinato, da 10 milioni di euro per finanziare parte del corrispettivo in contanti concordato per l'acquisizione di Xenon Private Equity.