GVS, acquisizione negli Stati Uniti per 194,4 milioni di dollari

GVS, società attiva nella fornitura di soluzioni di filtrazione avanzate per applicazioni altamente critiche, ha acquistato il 100% del gruppo Rpb, specializzato nelle protezioni per le vie respiratorie, compresi respiratori ad aria compressa e respiratori purificatori d’aria alimentati.

In particolare, spiega una nota, Gvs NA Holding (detenuta al 100% da Gvs) ha acquisito il 100% del capitale sociale delle americane Goodman Brands e Abretec Group, mentre Gvs il 100% del capitale sociale di Rpb, società neozelandese fondata negli anni '70 dalla famiglia Ivory.

"Questa operazione ha l'obiettivo di completare la gamma prodotti di GVS nell'ambito delle professional mask e acquisire know how tecnico", si legge in una nota della società.

Grande soddisfazione da parte di Massimo Scagliarini, Amministratore Delegato di Gvs per “aver portato a termine una delle operazioni a cui Gvs stava lavorando da tempo. Attraverso l’acquisizione del 100% di RPB, avremo l’opportunità di ampliare e rafforzare ulteriormente la nostra presenza nel mercato americano delle protezioni per le vie respiratorie. L'acquisizione rappresenta un ulteriore tassello nell'ambito della nostra strategia di continua crescita globale”.

Il prezzo di acquisto è stato fissato a un massimo di 194,4 milioni di dollari. L’operazione prevede per l’acquisto del 100% del capitale sociale un pagamento anticipato pari a 150 milioni di dollari, e un eventuale earn out di 44,4 milioni, previsto nel 2022, se saranno raggiunti gli obiettivi di EBITDA Adjusted di RPB del 2021.

Gvs ha finanziato l’operazione grazie a un contratto di finanziamento a 5 anni del valore di 150 milioni di euro con un pool di banche finanziatrici.

I prodotti Rpb comprendono kit di respiratori purificatori d’aria alimentati, che garantiscono il 100% del filtraggio dell’aria, permettendo inoltre l’ottenimento di certificazioni specifiche per il mercato americano, materiali di consumo e parti di ricambio. I prodotti Rpb vengono utilizzati in molti settori, in particolare nelle attività di sabbiatura e controllo della corrosione (manutenzione settore oil&gas ed infrastrutture), nel settore sanitario (produzione farmaceutica, device medici, odontoiatria) e in altri settori (manifattura, aviazione, fonderie e saldature).

Nel triennio 2018-2020 i ricavi di Rpb sono cresciuti a un tasso medio annuo del 34% passando da 20,7 milioni di dollari nel 2018 a 37,4 milioni di dollari nel 2020. L'ebitda margin adjusted è passato dal 22,3% nel 2018 al 33,6% nel 2020.

Il business di RPB è concentrato per il 76% negli Stati Uniti e per il 6% in Australia.